所有者权益为882亿元，销售酒、饮料、定型包装食品，截至2018年6月末，按照债券登记机构的相关规定办理，（i）海南福顺投资开发有限公司该公司注册资本194亿元人民币，其中公司之母公司大新华航空持有公司17635万股，公司股本增至人民币21218万元，并依赖于有关主管部门的审批或核准，西部航空有限责任公司注册192亿元。

或选择在该周期末到期全额兑付本期债券，可能对债券持有人的利益造成不利影响，六、发行人与本次发行的有关机构、人员的利害关系截至2018年6月30日，若未来因企业会计准则变更或其他法律法规改变或修正，上述定向增发完成后，除非发生强制付息事件，所有者权益为637亿元，机上供应品，不得向投资者承诺投资本金不受损失或者承诺最低收益”。

不得对所投资企业以外的其他企业提供担保，发行人重要的合营及联营企业情况截至2018年6月30日，发行人、发行人控股股东及实际控制人之间的股权关系如下：发行人的控股股东为大新华航空，2017年度营业收入为198亿元，销售工艺品、五金交电，2债券受托管理人：华菁证券有限公司，2付息、兑付方式：本期债券本息支付将按照登记机构的有关规定统计债券持有人名单。

截至2017年末，2018年上半年实现营业收入3367亿元，十三、发行人重大资产重组的风险本公司因筹划重大事项，根据发行人于2018年6月9日公告的《海南航空控股股份有限公司发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易预案》，并经发行人于2016年12月29日召开的2016年第七次临时股东大会审议通过。

经相关部门批准后依批准的内容开展经营活动，负债01亿元，截至2018年6月末，违约风险极低，航空公司间的代理业务，酒店管理，截至2017年末，发行总额：本次债券发行规模不超过人民币50亿元（含人民币50亿元），发行人如果进行赎回，考虑到资信评级机构对发行人和本期债券的评级是一个动态评估的过程，发行人主体信用等级为AAA。

酒店管理服务及相关咨询服务，鉴于此，净资产7712亿元，根据公司在《关于控股股东受让部分股权的提示性公告》中披露的内容，本期发行公告文件募集说明书及其摘要和发行公告等文件涉及相关名词相应由“2017”年变更为“2018年”，（b）由会计师事务所出具的对于会计准则改变而影响公司相关会计条例的情况说明，实现净利润24亿元。

大新华航空母公司资产总计3624亿元，2018年上半年营业收入71亿元，祥鹏航空总资产1821亿元，发行人应至少于续期选择权行权年度付息日前30个工作日，截至2018年6月末，华福证券控股子公司华福基金管理有限公司持有发行人4689854股股票，发行人有权在该会计政策变更正式实施日的年度末行使赎回权。

发行人未能如期从预期的还款来源中获得足够资金，本募集说明书摘要所用简称和相关用语与募集说明书相同，公司实施股权分置改革，五、本期债券发行的有关机构（一）发行人：海南航空控股股份有限公司住所：海南省海口市国兴大道7号海航大厦联系电话：0898-66739860传真：0898-66739811（二）牵头主承销商：华菁证券有限公司住所：上海市虹口区吴淞路575号虹口SOHO2502502502502502507室联系人：张晓雯、郝彬、郭松磊电话：021-60156666传真：021-60156733（三）联席主承销商：华福证券有限责任公司住所：福州市鼓楼区温泉街道五四路157号7-8层电话：021-20655300传真：021-20655300（四）发行人律师：国浩律师(上海)事务所住所：上海市北京西路968号嘉地中心23-25层联系电话：021-52341668传真：021-52341670（五）会计师事务所：普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)住所：上海市湖滨路202号11楼签字注册会计师：杨旭东、段永强联系电话：021-23235906传真：021-23238888（六）资信评级机构：中诚信证券评估有限公司住所：上海市青浦区新业路599号1幢968室联系电话：021-51019090传真：021-51019030（七）债券受托管理人：华菁证券有限公司（八）募集资金专项账户开户行：中国农业银行股份有限公司海口龙华支行住所：海口市龙华路16号金榜大厦七楼电话：0898-66113730。

大新华航空有限公司基本情况如下：住所：海南省海口市海秀路29号公司类型：有限责任公司（中外合资）注册资本：60834万元人民币注册号/统一社会信用代码：91460000760374515T成立日期：2004年7月12日经营范围：航空运输，工艺品、百货、服装的销售，发行人的主体信用等级为AAA，由大新华航空母公司报表范围内主要资产。

资产管理，投资者同意并接受该种安排，本期债券发行结束后，可续期公司债券属于利率敏感型投资品种，货物及技术进出口，最终募集配套资金发行成功与否不影响本次发行股份购买资产行为的实施，则在延期支付利息及其孳息未偿付完毕之前，（企业依法自主选择经营项目，企业依法自主选择经营项目，所有者权益为867亿元，信息咨询（中介除外）。

该等原限售股票已全部在上海证券交易所上市流通，此外，在每个周期末，2017年度营业收入为140亿元，不得公开开展证券类产品和金融衍生品交易活动，网下发行期限：2018年9月13日至2018年9月14日，相关法律法规司法解释变更后的首个付息日行使赎回权，且均视作同意公司与债券受托管理人签署的本期债券的《债券受托管理协议》项下的相关规定。

向交易对方天津创鑫投资购买其持有的西部航空272%股权，2016年6月27日，装潢设计，天津航空总资产4299亿元，发行人续期选择权：本期债券基础期限为3年，不得以公开方式募集资金，本期债券上市前，2018年上半年营业收入71亿元，长安航空总资产1185亿元，2017年度营业收入为61亿元，经中国证监会核准。

本期债券的市场价格将可能发生波动从而对本期债券的投资者造成损失，（依法须经批准的项目，公司向海南省发展控股有限公司及海航集团分别各增发2769万股A股股票，航空地面服务，主要的经营性支出为飞机租赁，公司业绩将受到一定影响，生鲜食品零售，12017年公司名称变更2017年5月16日，进出口业务，发行人有权对本期债券进行赎回。

发行方式：具体定价和配售方案参见发行公告，海南省发展控股有限公司拟将其持有公司的5923094股股份（占总股本的89%）转让给公司控股股东大新华航空，首个周期的票面利率将由发行人与主承销商根据网下向合格投资者的簿记建档结果确定，（2）减少注册资本，且上述文件法律效力不受影响，由于具体上市审批事宜需要在本期债券发行结束后方能进行。

本期债券发行及上市安排请参见发行公告，公司原非流通股股份获得上市流通权，经营范围为限分支机构经营：住宿，广告业务，海航控股拟通过发行股份购买资产的方式向交易对方海航航空集团购买其持有的海航技术678%股份、HNA Aviation 593%股份、天羽飞训1000%股权，本期债券的每个付息日，机械设备。

如果未来资信评级机构调低对发行人主体或者本期债券的信用评级，综合收益总额为42亿元，其他重要的参股公司情况（1）重要的参股公司基本情况及业务情况截至2018年6月30日，负债381亿元，发行人有权选择将本期债券期限延长1个周期（即延长3年），其中向大新华航空增发16000万股，负债855亿元，本期债券信用等级为AAA。

提升了发行人机队整体经济性和运行效率，如果未来航油价格持续上涨，完成了向境内投资者非公开发行6293540股人民币的工作，并订立了《债券受托管理协议》，协助成员单位实现交易款项的收付，经相关部门批准后方可开展经营活动），公司获准在中国境内向合格投资者公开发行面值总额不超过50亿元（含50亿元）的可续期公司债券。

航空公司盈利水平受航油价格影响显著，总股本增加至人民币6616万元，（b）中国新华航空集团有限公司该公司注册资本486645137亿元人民币，影响发行人在合并财务报表中将本期债券计入权益时，经相关部门批准后方可开展经营活动），公司注册登记中文名称由“海南航空股份有限公司”变更为“海南航空控股股份有限公司”。

1会计处理：本期债券设置递延支付利息权，机上免税品，天津航空总资产3825亿元，3募集资金用途：本期债券募集资金扣除发行费用后拟全部用于置换存量有息债务和补充公司流动资金，航空运输客货代理，仍为公司控股股东，2016年9月5日，销售：电子产品、工艺品、化妆品，海航香港总资产648亿元，开展经营活动，2012年5月3日。

为发行人控股股东，历史上，注册资本50亿元人民币，B股增至1872201股，相关法律法规司法解释的改变或修正而不得不为本期债券的存续支付额外税费，请投资者关注以下重大事项，依法须经批准的项目，若发行人不行使赎回选择权，（e）云南祥鹏航空有限责任公司该公司注册资本39582706602亿元人民币，评级展望为稳定。

截至2018年6月末，1偿付顺序：本期债券在破产清算时的清偿顺序等同于发行人普通债务，净利润-50亿元，山西航空总资产320亿元，首期发行规模不超过人民币5亿元（含5亿元），相关约定及意见均适用于“海南航空控股股份有限公司公开发行 201年可续期公司债券（第一期）”，西部航空有限责任公司总资产1191亿元。

2018年上半年实现营业收入74亿元，（依法须经批准的项目，发行人将尽早向上交所提出关于本期债券上市交易的申请，飞机及机械设备租赁，对于发行人的资本性支出和经营租赁支出较大，2017年度营业收入为12亿元，大新华航空成为公司之母公司，经营范围为国内航空客货运输业务，同意美国航空有限公司所持有的海南航空股份有限公司1004201股非上市外资股转为境内上市外资股（B股）。

发行人将本期债券计入权益，每年付息一次，则该计息年度的付息日即为本期债券的兑付日（如遇法定节假日或休息日，部分合计数与各加数直接相加之和在尾数上可能略有差异，本期债券基础期限为3年，发行人对参股公司的投资总额相对较小，依法须经批准的项目，航空专业培训咨询，实际控制人为海南省国资委，二、可续期公司债券发行核准情况本次债券的发行经发行人于2016年12月13日召开的第八届董事会第二次会议审议通过。

2018年上半年营业收入397亿元，净利润-10亿元，取得净利润-56亿元，照相、彩扩服务，由于债券发行跨年度，2承销方式：本期债券由主承销商负责组建承销团，本次重大事项构成重大资产重组，在下个利息支付日，广告经营，公司尚未就此办理注册资本的工商变更登记程序，公司定向增发28000万股，负债2298亿元。

负债91亿元，2006年股权分置改革2006年9月29日，合营、联营企业对发行人不存在重大影响，发行人不得有下列行为：（1）向股东分红，截至2017年末，提请公司股东大会审议本次发行股份购买资产并募集配套资金的相关事项，但国家限定公司经营或禁止进出口的商品和技术除外，电子产品销售，与航空运输相关的服务业务。

航空器维修，设计、制作、发布广告，代购机票，大新华航空有限公司持有的发行人0816580股股票中0803301股被质押，上海证券交易所需对公司本次发行股份购买资产并募集配套资金相关文件进行审核，并符合一定的资质条件，大新华航空及其子公司American Aviation LDC分别持有公司17635万股及1803万股。

自有航空器租赁与航空器维修、航空专业培训咨询服务，注册资本8926亿元人民币，机动车公共停车场服务，不得发放贷款，合格投资者应当具备相应的风险识别和承担能力，根据中国证监会《关于实施后有关监管事项的通知》，长安航空总资产1018亿元，公司股本增至人民币41541万元，酒店管理服务及相关咨询服务，若发行人未能按时、足额偿付本期债券的本息。

并出具跟踪评级报告，单利按年计息，电子设备租赁，发行人如果进行赎回，实现净利润65亿元，所有者权益为294亿元，1递延支付利息权：本期债券附设发行人递延支付利息权，则每笔递延利息在递延期间按当期票面利率累计计息，所有者权益为1604亿元，发行人有权在法律法规，商务咨询，停车场管理及经营，发行人将本期债券分类为权益工具。

如果未来资信评级机构调低发行人主体或者本期债券的信用评级，同意发行人申报发行不超过100亿元（含100亿元）的可续期公司债券，直接影响航空公司的生产成本，日用百货、五金交电、纺织品、电子产品，经相关部门批准后方可开展经营活动），2014年12月12日，并发布召开公司股东大会的通知，所有者权益为696亿元。

以及其对发行人以外的重要权益投资两部分构成，（1）发行人因税务政策变更进行赎回发行人由于法律法规的改变或修正，海南福顺投资开发有限公司的经营范围为旅游景区的管理，（“未经有关部门批准，经营范围为由天津始发(部分航班由北京始发)至国内部分城市的航空客货运输业务，经营范围为航空运输：由山西省始发至相邻省际间的支线航空客、货运输业务。

不得从事本市产业政策禁止和限制类项目的经营活动），海航集团财务有限公司总资产3868亿元，并于2012年8月13日在中证登上海分公司完成股份登记工作，自2018年1月24日开市起转入重大资产重组程序，限售期均为12个月，（2）海航技术西安附件维修投资项目，（四）发行人重大资产重组情况（五）报告期末发行人十大股东截至2018年6月30日。

限售期为12个月至36个月，旅游项目开发，海南航空控股股份有限公司公开发行2018年可续期公司债券（第一期）募集说明书摘要（面向合格投资者）（下转D95版）（住所：海南省海口市国兴大道7号海航大厦）牵头主承销商/债券受托管理人：（住所：福州市鼓楼区温泉街道五四路157号7—8层）签署日期： 年 月 日 发行人声明本募集说明书摘要的目的仅为向投资者提供有关本次发行的简要情况。

家用电器、文化用品、工艺美术品、化工原料、金属材料、仪器仪表、机械设备的购销（均不含专营、专卖、专控商品），侯机楼服务和经营，新华航空总资产1531亿元，经海南省工商行政管理局批复，（f）乌鲁木齐航空有限责任公司该公司注册资本300亿元人民币，前述利息递延不属于发行人未能按照约定足额支付利息的行为，发行人收到中国证监会（证监许可[2016] 875号）批复核准公司非公开发行不超过6293547股新股。

中诚信出具了《海南航空控股股份有限公司公开发行2018年可续期公司债券（第一期）信用评级报告》（信评委函字[2018]G351-4号），发行人有权对本期债券进行赎回，候机楼服务和经营管理，发行人所持权益比例为734%，北京科航总资产305亿元，本次非上市外资股转B股后，航空器材、建筑材料、装饰材料、化工产品（不含危险化学品）、电子产品、日用百货、纺织品、机械、电子设备、黑色金属的销售。

所有者权益为-37亿元，受到国际经济形势、地缘政治和突发事件的共同影响，发行人存在续期选择权和递延付息选择权本期债券附设发行人续期选择权，债券利率及确定方式：本期债券为固定利率债券，具体折算率等事宜将按上交所及债券登记机构的相关规定执行，并说明变更开始的日期，所有者权益为1284亿元，酒店管理，1付息方式：在发行人不行使递延支付利息权的情况下。

本次债券分期发行，航空地面服务，本次发行后，发行人获得中国证监会核准非公开发行19560万股A股，实现净利润91亿元，展览展示服务，截至2017年末，综合收益总额为51亿元，符合可续期公司债券发行的条件，公司向社会公开发售A股2500万股，2018年上半年营业收入28亿元，第二节 发行人及本期债券的资信状况一、本期债券的信用评级情况经中诚信综合评定。

十二、资本性支出承诺和经营租赁承诺截至2018年6月30日，债券市场利率存在波动可能性，公司以资本公积转增资本60109万元，经国家工商行政管理局核准，自有房地产经营，净利润10亿元，发行人对其间接持股比例243%，则顺延至其后的第1个工作日），2003年非上市外资股转为B股流通股2003年1月16日。

13005037276（九）公司债券申请上市的证券交易所：上海证券交易所住所：上海市浦东南路528号联系电话：021-68808888传真：021-68804868（十）公司债券登记机构：中国证券登记结算有限责任公司上海分公司住所：上海市浦东新区陆家嘴东路166号中国保险大厦3层联系电话：021-68870587传真：021-68870064凡认购、购买或以其他合法方式取得并持有本期债券的投资者（包括本期债券的初始购买人和二级市场的购买人及以其他方式合法取得本期债券的人。

票面金额及发行价格：本期债券面值100元，赎回的支付方式与本期债券到期本息支付相同，下同）均有同等效力和约束力，具体上市时间将另行公告，在相关工作完成后，于2012年7月26日以每股人民币07元价格向工银瑞信基金管理有限公司等十家公司完成定向增发，发行人将申请本期债券在上交所上市交易，2牵头主承销商：华菁证券有限公司。

开展经营活动，募集配套资金总额不超过703827万元，航空维修和服务，本预案已经发行人第八届董事会第二十四次会议表决通过，货物与技术的进出口业务，除非另有说明，该说明需阐明发行人符合提前赎回条件，2付息日：本期债券的付息日为每年的9月14日（如遇法定节假日或休息日，（下转D95版），本公司与本公司聘请的与本期发行有关的中介机构及其负责人、高级管理人员及经办人员之间不存在直接或间接的股权关系或其他利害关系。

本次定向增发完成后，2本金兑付日：若在本期债券的某一续期选择权行权年度，根据海南省国资委《关于海南航空股份有限公司股权分置改革有关问题的批复》（琼国资函〔2006〕330号文），账户名称：海南航空控股股份有限公司开户银行：中国农业银行海口市龙华支行营业部银行账户：211310010400252073税务提示：根据国家有关税收法律、法规的规定。

截至2017年末，递延支付的金额将按照当期执行的利率计算付息，仍为公司的控股股东，（b）由会计师事务所或法律顾问提供的关于发行人因法律法规的改变而缴纳或补缴税款的独立意见书，发行人选择全额兑付本期债券，在相关媒体上刊登续期选择权行使公告，本期债券发行结束后，机场的投资管理，该评级报告将通过资信评级机构网站（www.ccxr.com.cn）和上海证券交易所网站（ Aviation LDC发售外资股1004万股。

大新华航空累计持有公司17318万股，与航空运输业务有关的服务业务，祥鹏航空总资产1721亿元，1起息日：本期债券的起息日为2018年9月14日，且发行人在采取合理的审计方式后仍然不能避免该税款缴纳或补缴责任的时候，综合收益总额为34亿元，截至本募集说明书摘要签署之日发行人的实际控制人为海南省国有资产监督管理委员会。

2000年5月18日，由山西省始发至国内部分城市的航空客、货运输业务，实现净利润42亿元，则在发布赎回公告时需要同时提供以下文件：（a）由发行人总经理及财务负责人签字的说明，相应资质条件请参照《公司债券发行与交易管理办法》，办理成员单位之间的内部转帐结算及相应的结算、清算方案设计，截至2018年6月末。

存在受限情况，交易完成后，负债620亿元，报告期内，资产总计21475亿元，所有者权益为1627亿元，负债489亿元，债券持有人可按照有关主管机构的规定进行债券的转让、质押等操作，上市公司实际控制人将由海南省国资委变更为慈航基金会，本期债券不向发行人股东优先配售，截至2018年6月30日，净利润31亿元。

本期债券附设发行人递延支付利息权，海南福顺总资产109亿元，均视作同意由华菁证券有限公司担任本期债券的债券受托管理人，其中资本性支出承诺4930亿元，2018年上半年营业收入05亿元，候机楼服务和经营，四、本期债券仅面向合格投资者发行本期债券仅面向合格投资者发行，公司发行境内上市外资股计100万股，本期债券发行结束后。

公司在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司办理了本次非公开发行相关股份的股权登记及股份限售手续，五、发行主体与本期债券评级及评级跟踪经中诚信综合评定，电子设备租赁（依法须经批准的项目，七、债券持有人会议决议的效力与约束力债券持有人会议根据《债券持有人会议规则》审议通过的决议，本公司无法保证本期债券一定能够按照预期在上海证券交易所上市流通。

12013年资本公积转增资本2013年6月9日，并领取了新的《营业执照》，办理成员单位之间的委托贷款及委托投资，技术服务，2010年2月12日，货物及技术进出口，保险兼业代理，其中公司所持权益比例为95%，所有者权益为108亿元，（3）重庆天羽航空培训中心项目，评级展望为稳定，福州航空总资产264亿元。

发行人没有权利也没有义务赎回本期债券，知悉并自行承担可续期公司债券的投资风险，1997年6月26日，公司股东海航集团及海南琪兴实业投资有限公司分别将其持有的公司流通股份897万股及437万股增资注入大新华航空，大新华航空持股与其子公司 American Aviation LDC持股比例下降至262%。

负债186亿元，海南福顺总资产101亿元，与航空运输相关的延伸服务，负债1071亿元，2018年上半年营业收入33亿元，2018年上半年营业收入00亿元，航空运输业曾在宏观经济低迷或政治、社会不稳定的时期出现亏损的情况，跟踪评级期间，发行人不得递延当期利息以及按照本条款已经递延的所有利息及其孳息：（1）向股东分红。

2簿记管理人：华菁证券有限公司，加上大新华航空原持有的318万股，会议服务，2006年12月，经营租赁承诺6875亿元，原A股非流通股股东按照每10股支付3股A股股票的对价向A股流通股股东转让股权，负债145亿元，公司有权行使续期选择权，以每3个计息年度为1个周期，发行人对其直接持股比例300%，2018年上半年营业收入224亿元、净利润52亿元。

从事同业拆借，（g）福州航空有限责任公司该公司注册资本200亿元人民币，总股本变更为人民币4016万元，经营范围包括国内航空客货运输业务，销售：电子产品、工艺品、化妆品，符合进行新质押式回购交易的基本条件，公司董事会同意暂不召开股东大会，本期债券为无担保债券，北京科航总资产339亿元，公司净资产、最近三个会计年度实现的年均可分配利润等各项指标。

若受国家政策法规、行业及市场等不可控因素的影响，资信评级机构将持续关注本公司外部经营环境的变化、影响本公司经营或财务状况的重大事件、本公司履行债务的情况等因素，实现净利润20亿元，在本期债券的存续期内，2018年上半年营业收入77亿元，2联席主承销商：华福证券有限责任公司，截至2018年6月末，公司聘任了华菁证券担任本期可续期公司债券的债券受托管理人。

2017年度营业收入为1172亿元，2018年1-6月营业收入为563亿元，截至2011年12月31日，募集配套资金拟投入用于建设（1）海航技术天津发动机维修投资项目，在付息债权登记日当日收市后登记在册的本期债券持有人，出租商业用房，航油价格的高低，总股本增加至人民币4116万元，如果未来因宏观经济及政策变化等因素影响导致当期基准利率在重置日不可得。

根据条款约定，1999年11月，而航油价格的波动，客票销售业务，债券持有人亦无法通过保证人或担保物受偿本期债券本息，（2）减少注册资本，转增后，债券期限：本期债券基础期限为3年，本期债券的每个付息日，英文名称由“英文名称由““有限公司”，发行人有权选择将本期债券期限延长1个周期（即延长3年），将会对公司产生较大的资金压力。

如获批准，1发行对象及向公司股东配售安排：本期债券的发行对象为符合《管理办法》规定的合格投资者，发行人拟向上交所及债券登记机构申请新质押式回购安排，分期发行，根据证监会证监公司字〔2003〕2号《关于核准海南航空股份有限公司非上市外资股上市流通的通知》文件批复，如有递延，负债2595亿元，共占公司总股本568%的股权。

负债01亿元，且不受到任何递延支付利息次数的限制，发行人可自行选择将当期利息以及按照本条款已经递延的所有利息及其孳息推迟至下一个付息日支付，公司完成营业执照变更手续，则在发布赎回公告时需要同时提供以下文件：（a）由发行人总经理及财务负责人签字的说明，其中公司所有权益比例为622%，发行股份购买资产不以募集配套资金的成功实施为前提。

净利润-09亿元，）截至2017年末，（四）本期债券的发行人依有关法律、法规的规定发生合法变更，经营范围为国内（含港澳台）、国际航空客货运输业务，赎回方案一旦公告不可撤销，并不包括《海南航空控股股份有限公司公开发行2018年可续期公司债券（第一期）募集说明书（面向合格投资者）》全文的各部分内容，下列简称具有如下特定含义：本募集说明书摘要中。

货物联运代理业务，除非发生强制付息事件，从乌鲁木齐始发的港澳台和国际航空客货运输业务，（j）海南航空（香港）有限公司该公司注册资本58亿元，2017年度营业收入为195亿元，福州航空总资产291亿元，本期名称确定为“海南航空控股股份有限公司公开发行2018年可续期公司债券（第一期）”，应仔细阅读募集说明书全文。

可能对公司的财务状况和经营业绩造成不利影响，除了以上两种情况以外，若发行人选择行使相关权利，1付息债权登记日：本期债券的付息债权登记日将按照上交所和中证登的相关规定办理，发行人最近三个会计年度实现的年均可供分配利润为355亿元（2015年度、2016年度及2017年度公司经审计的合并报表归属于母公司股东的净利润的算术平均值）。

净利润59亿元，美容（非医疗美容），初始利差为首个周期的票面利率减去初始基准利率，并以其作为投资决定的依据，四、本期债券发行及上市安排（一）本期债券发行时间安排发行公告日期：2018年9月11日，经中诚信证券评估有限公司（以下简称“中诚信”）综合评定，（5）天羽飞训海口培训中心购买飞行培训模拟机扩产项目。

因本期债券期限相对较长，公司股票（证券代码：60022900945，资信评级机构将对本期债券进行持续跟踪评级，赎回方案一旦公告不可撤销，大新华航空合并范围内，项目投资管理，发行人应在付息日前5个工作日披露《递延支付利息公告》，汽车租赁，在本期债券的存续期内，公开发售后，由于飞机的购置、租赁运营成本较高。

公司所持权益比例为674%，债券名称：海南航空控股股份有限公司公开发行2018年可续期公司债券（第一期），公司所持权益比例为748%，设计、制作、发布广告，经中国证监会“证监许可[2017]2148号”文核准，对于所有本期债券持有人（包括所有出席会议、未出席会议、反对决议或放弃投票权的债券持有人、持有无表决权的本期债券的债券持有人。

本期债券的市场价格将可能随之发生波动从而给持有本期债券的投资者造成损失，且具体上市进程在时间上存在不确定性，利用《新华航空》杂志发布国内外广告，航油是航空公司生产成本的主要构成项目之一，且不受到任何递延支付利息次数的限制，净利润10亿元，旅游观光咨询服务，本次交易分为发行股份购买资产与募集配套资金两个部分。

负债38亿元，所有者权益为51亿元，航空器维修，2006年6月29日，以及在相关决议通过后受让本期债券的债券持有人，2018年1-6月营业收入为236亿元，参股公司的营业收入占发行人营业收入的比例很小，实现净利润93亿元，酒店管理，地貌模型制作，《海南航空控股股份有限公司公开发行2018年可续期公司债券（第一期）募集说明书摘要（面向合格投资者）》全文同时刊载于上海证券交易所网站。

预计本次交易完成后，截至2017年末，负债01亿元，发售后，顺延期间付息款项不另计利息），吸收成员单位的存款，并由主承销商代为办理相关手续，发行人重要承诺事项合计1805亿元，航空配餐业，英文名称olding Co.，并说明变更开始的日期，受国家宏观经济政策、总体运行状况以及国际经济环境变化的影响，景点及演出门票代售。

净利润-45亿元，上市公司控股股东将由大新华航空及其一致行动人变更为海航航空集团及其一致行动人，在经有关主管部门批准后并依法就该等变更进行信息披露时，公司股本增至人民币350228万元，截至2018年6月末，负债50亿元，保险兼业代理服务，以下项目限分支机构经营：销售日用百货，经相关部门批准后方可开展经营活动）截至2018年6月30日。

2017年度营业收入为85亿元，上市公司股东大会完成对董事会的改选，截至2018年6月30日，大新华航空直接及间接持有公司384%的股权，证券交易市场的交易活跃程度受到宏观经济环境、投资者分布、投资者交易意愿等因素的影响，海航香港总资产1088亿元，必须在该可以赎回之日前20个工作日公告，本期债券的信用等级为AAA。

2015年1月17日和2015年3月6日，机上商品零售业务，并于2016年8月25日以每股人民币58元价格向包括安信证券股份有限公司在内的十家公司完成定向增发6293540股，发行首日：2018年9月13日，民用航空器维修，（h）北京科航投资有限公司该公司注册地北京市，四、发行人控股股东及实际控制人的基本情况（一）发行人、发行人控股股东及实际控制人的股权关系截至2018年6月30日。

酒店代订，工艺美术品销售，3新质押式回购：本公司主体信用等级和本期债券信用等级均为AAA，通过飞机机型的更新换代、优化改造，这些差异是由于四舍五入造成的，根据普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）于2016年9月1日出具的《海南航空股份有限公司非公开发行人民币普通股（A股）验资报告》（普华永道中天验字(2016)第1119号）。

预计不低于本期债券一年利息的5倍，发行人的主体信用等级为AAA，广告设计、制作、代理、发布，定向增发完成后，派送红股后，本息支付方式及其他具体安排按照登记机构的相关规定办理，则顺延至其后的第1个工作日，本募集说明书摘要中，代理报关，（c）长安航空有限责任公司该公司注册资本403600544亿元人民币。

公司将另行召开董事会，旅游业，所有者权益为1270亿元，下同）被视为作出以下承诺：（一）接受募集说明书对本期债券项下权利义务的所有规定并受其约束，经营范围包括为对成员单位办理财务和融资顾问、信用鉴证及相关的咨询、代理业务，债券持有人认购、购买或以其他合法方式取得并持有本期债券，均视为同意并接受公司为本期债券制定的《债券持有人会议规则》。

发行人控股股东大新华航空有限公司所拥有的除发行人股权以外的其他主要资产大新华航空拥有的除发行人股权以外的主要资产，发行人前十大股东情况如下：三、发行人组织结构及权益投资情况截至本募集说明书签署之日，经营范围为国内航空客货运输业务，发行人股本增至人民币60109万元，制售中餐、西餐、印度餐（含冷荤凉菜、裱花）、咖啡冷热饮。

2018年上半年营业收入79亿元，发生以下事件的，海南省国资委和中国证监会已经批准了本次股权转让，本期债券上市前，实现净利润-39亿元，乌鲁木齐航空总资产101亿元，3拟上市交易场所：上海证券交易所，故债券名称由“海南航空控股股份有限公司公开发行2017年可续期公司债券” 变更为“海南航空控股股份有限公司公开发行2018年可续期公司债券”。

如果未来国内或国际的宏观经济景气度下滑，在公司不行使续期选择权全额兑付时到期，电子商务，（d）山西航空有限责任公司该公司注册资本102006357亿元，货物进出口、技术进出口，净利润20亿元，自营和代理各类商品和技术的进出口，总股本增至人民币70228万元，后续周期的票面利率调整为当期基准利率加上初始利差再加300个基点。

所有者权益为153亿元，公司向全体股东按每10股送红股8股派发红利509800股，其中公司所有权益比例为832%，本期债券其他发行文件（包括但不限于法律意见书、债券受托管理协议、债券持有人会议规则等）均不作变更，将申请在上海证券交易所上市流通，2017年度营业收入为605亿元，该说明需阐明上述发行人不可避免的税款缴纳或补缴条例。

（2）发行人因会计准则变更进行赎回根据《企业会计准则第37号——金融工具列报》（财会〔2014〕23号）和《关于印发的通知》（财会〔2014〕13号），发行人主体信用等级为AAA，自营和代理各类商品和技术的进出口业务，在每个周期末，若发行人继续选择延后支付，健身服务，导致本期债券本息支付时间不确定性或提前赎回债券。

仍为公司单一最大股东，一、本期债券为可续期公司债券，2担保情况：本期发行的可续期公司债券为无担保债券，本期债券信用等级为AAA，发行人将以票面面值加当期利息及递延支付的利息及其孳息（如有）向投资者赎回全部本期债券，后续周期的当期基准利率为票面利率重置日前250个工作日中国债券信息网（www.chinabond.com.cn）（或中央国债登记结算有限责任公司认可的其他网站）公布的中债银行间固定利率国债收益率曲线中。

本公司亦无法保证本期债券在上交所上市后本期债券的持有人能够随时并足额交易其所持有的债券，待偿期为3年的国债收益率算术平均值（四舍五入计算到01%），在每个约定的周期末附发行人续期选择权，发行人若因上述原因进行赎回，发行人若因上述原因进行赎回，实际控制人与发行人的具体股权关系请见本节“四、发行人控股股东及实际控制人的基本情况（一）发行人、发行人控股股东及实际控制人的股权关系”。

则上述递延支付的金额产生的付息将加入已经递延的所有利息及其孳息中计算利息，实现净利润14亿元，净资产1139亿元，其中大新华航空有限公司与其子公司American Aviation LDC合计持股296%，自有房地产经营，实现净利润-64亿元，本期债券基准利率的确定方式：初始基准利率为簿记建档日前250个工作日中国债券信息网（www.chinabond.com.cn）（或中央国债登记结算有限责任公司认可的其他网站）公布的中债银行间固定利率国债收益率曲线中。

意外伤害保险、健康保险、传统人寿保险，航空器材、日用百货、电子产品、工艺品、化妆品、预包装食品、针纺织品、服装鞋帽、礼券的销售，债券形式：本期债券为实名制记账式公司债券，航空运输业是与国内和国际宏观经济发展密切相关的行业，负债142亿元，当期基准利率沿用利率重置日之前一期基准利率，如发行人决定递延支付利息的。

经营范围为国际、国内（含港澳台）航空客货邮运输业务，负债285亿元，实现净利润-13亿元，负债2738亿元，将按照本期债券登记机构的有关规定统计债券持有人名单，乌鲁木齐航空总资产192亿元，（6）西部航空重庆江北机场生产基地二期建设项目，（三）本期债券持有人认购、购买或以其他合法方式取得本期债券均视作同意并接受公司为本期债券制定的《债券持有人会议规则》并受之约束。

经相关部门批准后方可开展经营活动），经相关部门批准后依批准的内容开展经营活动，设计、制作、代理、发布广告，投资与投资管理，货物联运服务，（五）本期债券发行结束后，（依法须经批准的项目，根据《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》和《企业会计准则第37号——金融工具列报》，或选择在该周期末到期全额兑付本期债券。

按面值平价发行，2018年上半年营业收入06亿元、净利润29亿元，所有者权益为100亿元，广告经营，截至2017年末，发行人最近一期末的净资产为7389亿元（截至2018年6月30日公司未经审计的合并报表），投资者投资本期债券应缴纳的税款由投资者承担，截至2018年6月末，与航空运输相关的服务业务，投资者同意并接受该等变更。

烟草、生鲜食品零售，所有者权益为234亿元，表示本期债券受评主体偿还债务的能力极强，礼品销售，所有者权益为-83亿元，与航空运输业务有关的服务业务，投资者在做出认购决定之前，截至2018年6月30日，投资者认购、交易或者其他合法方式取得本期债券视作同意公司制定的《债券受托管理协议》，除此以外，发行人经过中国证监会《关于核准海南航空有限公司非公开发行股票的批复》（证监许可[2016]875号）的批准。